Așa cum se utilizează efectul de levier în Forex

Efectul de levier - un termen generic, ceea ce înseamnă pur și simplu fonduri împrumutate. Efectul de levier utilizat, nu numai doar pentru a obține bunuri fizice, cum ar fi imobiliare sau automobile, dar și pentru schimburile active financiare, cum ar fi titluri de valoare sau monedă.

În ultimii ani, volumul de monedă de tranzacționare este în creștere rapidă în rândul investitorilor de retail, în mare parte datorită răspândirii platformelor de tranzacționare on-line și disponibilitatea creditelor ieftine. Utilizarea efectului de levier, atunci când tranzacționare este adesea comparat cu „sabie cu două tăișuri“, deoarece crește și profiturile și pierderile. O astfel de descriere este mai potrivit pentru tranzacționare de schimb valutar, în cazul în care un grad ridicat de îndatorare este norma. Următoarele exemple ilustrează modul în care creșterile de capital împrumutat rezultate și tranzacții profitabile și neprofitabile.

Exemple de utilizarea efectului de levier

Să presupunem că un investitor rezident în Statele Unite, are un cont cu un broker forex on-line. Acest broker ofera maximul în țara de pârghie pe perechi valutare majore la 50: 1. Acest lucru înseamnă că, pentru fiecare dolar investit de către investitor poate face o afacere de $ 50 pentru oricare dintre principalele valute. Pe de proiectul de lege este pus 5 mii de dolari în marjă, care este fie un software sau capitaluri proprii. Aceasta înseamnă că, inițial, un investitor poate deschide poziții valutare pentru o sumă maximă de 250 mii $ ($ 5 mii x 50). Această valoare va varia în funcție de profitul sau pierderea tranzacțiilor. Rețineți că, din motive de claritate, exemplele din calcul nu ia un comision, cheltuieli cu dobânzile și alte cheltuieli.

Exemplul 1: Cumpara USD / EUR vinde. Volumul Transaction = 100 de mii de euro

Să presupunem că poziția este deschisă, atunci când rata de schimb de 1 euro este egal cu 1,36 USD (EUR / USD = 1,36). Investitorul este pesimist în raport cu euro și căderea de așteptat în viitorul apropiat.

Efectul de levier: raportul dintre datorii la capitaluri proprii, în acest caz, doar peste 27: 1 (136 000/5000 = US $ 27.2).

Costul 1 pip: Deoarece euro este cotat la 4 zecimale, prețul fiecărui „pip“, sau punctul de bază, este egală cu o sutime de 1%, sau 0,01% din valoarea monedei de bază fiind tranzacționate. Valoarea fiecărui pip este exprimată în dolari, deoarece este dolarul american este moneda contra sau citat moneda. În acest caz, având în vedere valoarea monedei de bază de 100 000, valoarea de 1 pip este egal cu 10 $ (În cazul în care volumul de tranzactionare a ajuns la 1 milion, fiecare pip ar fi în valoare de 100 $).

Stop-loss. Din moment ce vorbim despre piața valutară, la cumpărarea USD și de vânzare de euro în valoare de instalare a restrânge o pierdere de oprire de 50 de sâmburi. Aceasta înseamnă că valoarea maximă atunci când a declanșat pierderea de oprire de 500 $.

Profit / Pierdere: Să presupunem că de data aceasta norocul a fost de partea investitorilor, și în termen de câteva zile după deschiderea ratei de tranzacție a monedei unice în raport cu dolarul a scăzut la 1.3400. Investitorul se închide o afacere, ceea ce face un profit de 200 de sâmburi (1.3600 - 1.3400), care este de 2 000 (200 pips x 10 $ pe pip).

„Moneda“ Matematica: Din punct de vedere al matematicii tradiționale, la deschiderea poziției investitorului a vândut 100 000 de euro și a primit 136.000 de dolari SUA. În cazul în care acordul a fost închis, euro vândute au fost returnate, dar la o rată mai ieftin la 1.3400, care este, de 100 000 EUR a trebuit să plătească 134 000 de dolari. Diferența este de 2 000 $, și este profitul brut al investitorului.

Efectul de levier: investitorul a fost capabil să se întoarcă la 40% din investiția inițială în 5000 de $ Ce s-ar întâmpla dacă valoarea tranzacției sa ridicat la numai SUA 5 000 $ și efectul de levier nu ar fi folosit cu ajutorul capitalului împrumutat.? Dacă ar fi posibil să se vândă toate cele 3 676.47 EUR (5 000 / 1.3600). O cantitate mult mai mică a tranzacției înseamnă că fiecare pip ar costa doar 0.36764 dolari. Închiderea unei poziții scurte pe / USD perechea EUR la cursul de 1.3400 ar însemna că marja brută ar fi atins doar US $ 73,53 (200 sâmburi x 0,36764 per pip). Utilizarea efectului de levier a crescut veniturile la exact 27,2 ori ($ 2 / 73,53 USD 000). Această cifră coincide cu raportul inițial al datoriilor în capitaluri proprii.

Exemplul 2: Vindem USD / JPY cumpăra. Volumul Tranzacție = 200 000

Să presupunem că profitul de 40% în prima tranzacție cu pârghie inspirat investitori mai mult sumele licitate. Atenția a fost atrasă de yenul japonez, a cărui rată față de dolarul SUA este de 85 de yeni pe 1 dolar american (USD / JPY = 85). Conform previziunilor investitorului, yenul va consolida poziția sa față de dolar, astfel încât o poziție scurtă pe perechea USD / JPY (USD de vânzare / cumpărare JPY), în valoare de 200 de mii de dolari. Succesul primei tranzacții va permite comerciantului să deschidă o afacere mare, deoarece este acum în cont de marja este de 7 mii de dolari. Deoarece este acum semnificativ mai mare decât suma investiției inițiale, comerciantul mângâindu-se cu gândul că este ușor să investească în dimensiunea maximă a efectului de levier de credit de 50: 1 (în timp ce valoarea maximă a tranzacției sa ridicat la 350 mii $).

Efectul de levier: Ponderea fondurilor împrumutate în această tranzacție este egal cu 28.57 (US $ 200000 / $ 7, 000).

Costul de 1 pip: Yen japonez este cotat la 2 zecimale, astfel încât valoarea de 1 pip în acest caz este egal cu 1% din valoarea monedei de bază, exprimată în moneda citat, care este de 2000 de yeni.

Stop loss: stop-loss este stabilită la 87 de yeni pentru un dolar, ca moneda japoneza este foarte volatilă, iar comerciantul nu dorește poziția a fost închisă din cauza „zgomot aleatoare“. Să ne amintim că, la deschiderea tranzacției cumparat JPY, USD și vândut. În mod ideal, prin urmare, yenul ar trebui să aprecieze în raport cu dolarul, pentru a fi în măsură să închidă poziția scurtă în USD, folosind mai puține yeni, iar diferența „în buzunar“. Cu toate acestea, atunci când a declanșat pierderi de oprire va fi semnificativ: 200 x 2000 sâmburi de yeni pe pip = 400.000 yeni / 87 = 4 597.70 de dolari.

Profit / Pierdere: Din păcate pentru investitori, a raportat că guvernul japonez intenționează să introducă un nou pachet de stimulare, a cauzat declinul rapid al yenului. Ca urmare, pierderea de oprire a declanșat o zi după o poziție lungă în JPY a fost deschis. Pierderi la sfârșitul tranzacției, așa cum sa menționat anterior, a fost de 4 597.70 USD.

„Moneda“ matematica: La deschiderea unei poziții a fost vândut 200 de mii de dolari, care a achiziționat 17 milioane de yeni ($ 1 = 85 yeni). Poziția a fost închis din cauza opri funcționarea. Ca urmare, pentru a acoperi o poziție scurtă în 200 000 de dolari a fost cheltuit 17,4 milioane de yeni ($ 1 = 87 yeni). Diferența sa ridicat la pierderea totală 400 mii de yeni, iar rata de schimb este de 87 4 597.70 USD.

Efectul de levier: În acest exemplu, utilizarea capitalului împrumutat a crescut pierderi comerciant, a căror dimensiune totală sa ridicat la aproximativ 65,7% din marja de $ 7.000 în cazul în care poziția scurtă în USD a fost deschis la $ 7.000 de (1 USD = 85 JPY), fără. utilizarea efectului de levier? Dimensiunea mai mică a tranzacției înseamnă că ponderea fiecărui pip ar fi avut doar 70 de yeni. Apoi opri pierderea declanșat în jurul orei 87, ar aduce totalul de 14 000 de yeni pierdere (200 x 70 sâmburi de yeni pe pip). Prin urmare, utilizarea fondurilor împrumutate au crescut pierderile la exact 28.57 ori (400.000 yeni / 14.000 yeni) - valoarea efectului de levier.

Cum se utilizează Efectul de levier: Sfaturi

Abilitatea de a obține profituri mai mari, fără a atrage sume mari de capitaluri proprii pare tentant, dar ar trebui să fie întotdeauna amintit că împrumuturile excesive ar putea declanșa pierderi uriașe, care poate depăși chiar și investiția inițială. O serie de măsuri va contribui la reducerea riscurilor inerente ale utilizării efectului de levier în Forex. Aici sunt sfaturi comercianți profesioniști:

- limitarea pierderilor. În cazul în care un investitor speră să obțină un venit într-o zi mare, trebuie mai întâi să învețe cum să reducă pierderile la un nivel minim. Este necesar să se limiteze pierderile, astfel încât acestea să poată fi face față cu ușurință, chiar înainte ca acestea să scape de sub control și distruge complet de capital;

- Utilizați opriri strategice. picioare strategice sunt de o importanță capitală, în special pentru piața valutară, care funcționează în jurul ceasului. Aici investitorul poate merge la culcare, apoi se trezesc și de a afla ceea ce piața sa întors împotriva o poziție deschisă și a adus pierderi de mai multe sute de sâmburi. Opriri pot fi utilizate nu numai pentru a proteja împotriva pierderii, dar, de asemenea, pentru a bloca și, prin urmare, să păstreze profiturile;

- Nu-ți pierde capul: Nu încerca să iasă din situația dificilă, „medie“ o poziție pierde. Cele mai mari pierderi de exploatare a apărut din cauza faptului că traderii incontrolabile continuă să crească dimensiunea unei poziții pierde până când a devenit extrem de frumos și nu a fost necesar să se închidă cu pierderi catastrofale. În cele din urmă opinia comerciant ar putea fi adevărat, dar este, de obicei, prea târziu pentru a corecta situația. Mult mai bine pentru a reduce pierderile și să mențină un cont în stare de lucru, pentru a fi în măsură să deschidă o poziție la un alt moment decât să sperăm pentru un miracol puțin probabil, deși pierderi uriașe pot fi anulate într-o clipă;

- Folosiți cantitatea corectă de pârghie, în funcție de nivelul de confort. Raportul dintre datoria raportul capitalului propriu de 50: 1 înseamnă că o mișcare de rată de 2% față de poziția de a distruge complet investitor sau marja. În cazul în care investitorul în măsura prudentă, acesta va utiliza un grad mai scăzut de pârghie, astfel încât să vă simțiți confortabil, cum ar fi 5: 1 sau 10: 1.

Grad ridicat de levier disponibil pe piața valutară, creșterea profiturilor, precum și riscuri. Cu toate acestea, o serie de măsuri de precauție de către profesioniști pot ajuta la reducerea acestor riscuri.