Indicatorii de lichiditate

Solvabilitatea globală a întreprinderii este definită ca fiind capacitatea de a acoperi toate companiile de pasiv (scurte și lungi), cu toate activele sale. Coeficientul de raportului de solvabilitate total se calculează ca activele societății la pasivele sale. Principalul factor care contribuie la capacitatea totală de a plăti, este prezența în capitalul propriu reală întreprindere.

Pentru a estima schimbările în solvabilitatea întreprinderii ar trebui să fie luate în considerare coeficientul de restituire (pierdere) de solvabilitate, care se caracterizează printr-o oportunitate reală pentru companii de a recupera sau își pierd capacitatea lor de a plăti timp de șase luni.

raportul de solvabilitate pentru perioada se caracterizează prin raportul dintre valoarea soldurilor de numerar la începutul perioadei și primirea de bani pentru perioada de la valoarea fluxului de numerar pentru perioada. Acest raport este calculat ca estimarea predictivă a fluxului de numerar.

Gradul de solvabilitate pentru datoriile curente este principalul criteriu pentru determinarea organizațiilor de solvent și insolvabile. Este definită ca raportul de organizare curente împrumuturi din veniturile medii.

Gradul de solvabilitate din total este utilizat în scopuri de monitorizare a stării financiare a organizației. Caracterizează situația generală cu solvabilitatea organizației, valoarea împrumuturilor sale și calendarul de posibila rambursare a organizației. Indicatorul este definit ca raportul dintre fonduri împrumutate (pasive) ale organizației pentru medii vânzările brute lunare.

Structura datoriei și modalități de organizare de creditare o distribuție a acestui indicator în rapoartele de datorie ale creditelor băncilor față de alte organizații, sistemul fiscal, datoria internă.

De exemplu, ponderea datoriei la creditele bancare se calculează ca raportul dintre datorii pe termen lung și a creditelor bancare pe termen scurt și credite la câștigul salarial mediu brut.

3. Lichiditatea ne permit să se estimeze gradul de solvabilitate a datoriilor pe termen scurt ale companiei. Esența acestor indicatori este de a compara valoarea pasivelor curente ale societății și capitalul de lucru, ceea ce va permite de a rambursa aceste datorii.

Raportul de lichiditate absolută arată proporția datoriilor pe termen scurt pot fi acoperite din contul de numerar și echivalente de numerar sub formă de titluri de valoare negociabile și depozite, care este aproape complet active lichide. Calculat ca raportul dintre investițiile în numerar și pe termen scurt la datoria actuală pe termen scurt. Factorul de creștere a lichidității absolute contribuie la creșterea surselor de finanțare pe termen lung și reducerea activelor imobilizate, stocuri, creanțe și datorii pe termen scurt.

Raportul curent de lichiditate arată cât de mult a companiei datorii curente poate acoperi, în viitorul apropiat, sub rezerva rambursarea integrală a creanței. Calculat ca raport de numerar, investiții pe termen scurt si creante pe termen scurt pentru datoriile pe termen scurt. raportul actual de creștere promovează stocurile de creștere și de a asigura surse pe termen lung de reducere a răspunderii.

Raportul global de acoperire - prezinta suficiență capital de lucru de la o entitate care poate fi utilizată pentru răspunderea răscumpărare. Calculat ca raport al activelor circulante (active circulante) la pasivele curente (datorii pe termen scurt). Creșterea ratei de acoperire contribuie la creșterea surselor pe termen lung a stocurilor de finanțare și reducerea datoriilor pe termen scurt.

Aceste raporturi relative de lichiditate financiare sunt doar indicatori aproximative de solvabilitate. Fiecare dintre ele este un indicator de solvabilitate tendință și caracterizează, la o anumită perioadă viitoare, în conformitate cu lichiditatea activelor și pasivelor la maturitate.

4. Indicatori ai structurii capitalului, permite analiza gradul de risc de faliment al societății în legătură cu utilizarea fondurilor împrumutate. Acest grup de factori sunt în primul rând interesați de creditorii existenți și potențiali ai companiei.

Una dintre cele mai importante caracteristici ale stabilității statului de organizare financiară este coeficientul de autonomie (independență financiară) care caracterizează dependența companiei de credite externe și cota egală a capitalurilor proprii în valoarea totală a companiilor din sursele.

Raportul de interacțiune completează raportul coeficientul capitalului propriu împrumutat mărime egală în raport cu mărimea capitalului propriu siruri de caractere de întreprindere. Raportul arată cât de mult compania fondurile împrumutate atrase de 1 RBL. fonduri proprii investite în active.

Având în vedere că împrumuturile și creditele pe termen lung pentru a promova stabilitatea financiară a companiei, este util, împreună cu ultimul factor să ia în considerare, de asemenea, coeficientul de corelare a pasivelor pe termen scurt și de capital permanent. În cazul în care capitalul permanent - este suma capitalurilor proprii și a datoriilor reale pe termen lung.

O caracteristică foarte importantă a stabilității situației financiare este un factor de manevrabilitate, care se calculează ca raportul dintre capital de lucru la valoarea capitalurilor proprii reale. Aceasta arată capacitatea companiei de a menține nivelul de capital de lucru și pentru a reface capitalul de lucru, dacă este necesar, în detrimentul surselor proprii.

Pentru anumite indicatori care reflectă diferitele tendințe în structurile grupurilor individuale de surse, se referă în primul rând fonduri împrumutate atracție pe termen coeficient egal cu raportul de mărime a fondurilor împrumutate pe termen lung la organizarea surselor suma capitalului propriu și datoria pe termen lung. Acest raport permite să se estimeze aproximativ proporția de fonduri împrumutate de la finanțarea investițiilor de capital.

rata datoriei pe termen scurt exprimă proporția obligațiilor pe termen scurt ale întreprinderii în totalul pasivelor.

Coeficientul de conturi de plătit și alte pasive exprimă proporția de conturi de plătit și alte pasive din totalul pasivelor organizației.

5. Intensitatea utilizării resurselor (rentabilitatea) pentru a evalua eficiența utilizării activelor. Indicator absolută a rentabilității - este valoarea profitului sau a veniturilor. O măsură relativă - nivelul de rentabilitate. Rentabilitatea este randamentul sau rentabilitatea procesului de producție și de vânzări.

Rentabilitatea vânzărilor arată ponderea venitului net în valoarea vânzărilor întreprinderii.

Rentabilitatea capitalului propriu pentru a determina eficiența, investit de către proprietarul întreprinderii; Aceasta arată cât de multe unități monetare din profitul net obținut de fiecare unitate de investit proprietarii companiei.